财富管理的主逻辑是:由资产管理团队“生产产品”,最终交由财富管理团队或者互联网平台提供给客户。诺亚财富的操作过程如下:


▎资产管理和事务管理:诺亚财富有哪些产品以及如何生产

歌斐资产是诺亚财富的“资产管理”团队。在财富管理公司的资产管理方面,“大即生产力”。中国第一个上市财富管理公司,以及800+亿以上的管理规模,使歌斐与获取优质资产方面议价能力很强。目前,在国内外50余家知名PE等资产管理方深度合作,部分是独家合作。

通过项目直投、FOF以及MOM等形式,诺亚财富基本搭建了从保险保障、固定收益、股票基金、另类投资(房产、股权和众筹)、家族信托产品线,并搭建了以诺教育等事务管理产品线。

在资产生产方面,很多公司通过互联网、大数据在开发一些固定收益类产品,诺亚在这一方面似乎动作不多。

目前,歌斐资产管理策略为:加强全球化资产配置,发力FOF和MOM。

在事务管理方面,诺亚搭建了“以诺教育”业务,为客户提供高端教育服务。


▎财富管理:金融产品如何到达客户

产品到达客户基本分两种模式,理财顾问服务模式和线上直接销售模式。诺亚财富在这两种模式以及两者交叉模式上,均有布局。

(1)理财顾问服务模式

自2015年底,诺亚有130多家分支机构,1100名左右理财顾问,维护12000多名高端客户。这一直是诺亚财富的核心板块。在围绕“理财顾问服务客户”这个核心,诺亚开发了一些辅助工具:财富方舟、方舟理财师和财富大师等。这些工具为理财顾问(诺亚内外部理财顾问)和合作小型财富管理公司提供资讯获取、成长学习、市场展业、产品交易和客户投后等综合服务。

(2)线上直接销售模式

目前有微诺亚、财富派两个平台,客户可以在线上直接购买产品。同时,财富方舟也有投资者专属接口,可以注册,寻求理财顾问的服务后,购买产品。

目前,尚未发现诺亚在智能理财业务的部署,相信不久将来也会出现。

不同层次投资者对产品需求不同,有的可以自助解决,较为深层次的服务,需要理财顾问介入提供咨询服务后解决。可以看到,诺亚财富在大众富裕阶层、高净值客户和超高净值每个客户细分群体的几乎每一个需求都有服务模式对应。也似乎看到有通过“财富方舟”构建投资者、理财顾问和产品提供方多方互动的开放生态系统路径痕迹。

财富管理端策略:客群适度下沉,战略布局上加强线上业务,并尝试独立投顾业务。

在资产配置方法论和工具建设上,目前尚未有公开信息公布。

除此之外,诺亚财富对投资者教育重视程度很强,几乎每月均有大型投资者教育论坛。这也是其重要获客和品牌建设方式。在互联网投资者教育领域,诺亚财富也有布局,在喜马拉雅中,有一档比较热门节目:诺亚财富汇。